基金经理分散投资的风险（基金怎么分散风险）

基金与期权哪个风险大

基金和期权都是金融投资品种，两者之间的风险程度因具体的投资策略和市场状况而异，从一般情况来看，期权通常比基金风险更大。

期权作为一种衍生品，具有高度的杠杆效应，价格波动剧烈，容易受到市场波动和时间价值等因素的影响。期权持有者可以根据自己的判断，以相对较小的成本获得相对较大的收益，但如果判断错误，损失也可能非常大，甚至可以达到本金的数倍。

相比之下，基金通常比期权风险较低，因为基金的投资是分散的，通常投资于多个股票、债券或其他资产，从而降低了投资组合的风险。同时，基金的收益也通常比单一的股票或债券的收益更加稳定。但是，基金也存在一定的市场风险和流动性风险，如果投资的基金表现不佳或者市场不稳定，投资者可能会承担一定的损失。

需要注意的是，基金和期权都具有自身的特点和风险，投资者在选择投资品种时，需要根据自身的投资目标、风险偏好和市场状况进行评估和选择，并在投资过程中合理控制风险。建议在了解基金和期权的基本概念和风险特点后，寻求专业机构或个人理财顾问的建议和指导，以确保风险可控。

基金的风险共担是怎么回事，由谁和谁共担

所有的基金投资者共同承担。就是说所有的基金投资者都是公平的，当基金净值下跌的时候，所有投资者按照持有基金的份额比例承担基金的整体损失，对于某个特定投资者而言就相当于风险自担。

补充资料：

证券投资基金是指通过发售基金份额募集资金，由基金托管人托管，由基金管理人管理和运作资金，为基金份额持有人的利益，以资产组合方式进行证券投资的一种利益共享、风险共担的集合投资方式。

1.、利益共享：即证券投资基金是众多投资者通过购买份额的方式，将资金汇总并委托专业的基金经理进行投资，基金经理只收取一定比例的管理费，全部盈利均由投资者按照出资比例进行分配。

2.、风险共担：证券投资基金投资标的主体为权益类产品，具有高风险特性，盈利的同时存在发生亏损的风险。当出现亏损，基金经理并不承担责任，亏损全部由投资者按照出资比例进行有限责任的承担。

扩展资料：

基金的潜在风险：

一、评估持仓风险

1、投资风格风险

在初步判断基金风险时，晨星投资风格箱是个好工具。从长期看，位于风格箱左上角的大盘价值型股票基金的波动性要低于右下角的小盘成长型股票，波动性从左上至右下呈上升趋势。这是因为，在所有其他条件相同的情况下，小盘股的波动性比大盘股更大。

2、行业风险

过度集中的行业配置或许会让基金在某一段时间获得超额收益，但在行业估值过高时，基金净值就存在大幅下跌的可能。可以将所持基金的行业权重与其他同类基金或大盘指数基金相比，以确认基金是否在某些行业配置“过多”。当然，这不意味着投资者不该重仓某个青睐的行业，而是避免持有的不同基金配置了过多相同的行业，使投资组合丧失分散风险的功能。

3、个别公司风险

从统计上看，持仓集中投资于较少公司的基金必然比分散的投资组合具有更高的风险性。当然这也需要依据市场而定，当市场中良好的标的较少时，基金经理出于降低风险和提高投研工作效率的目的，会提高持仓的集中度。

二、衡量业绩风险

1、业绩波动风险

以上基本面分析可以判断一只基金风险的主要来源，但基金风险也存在很大的个体差异。过往的业绩波动性可以体现这种差异，而衡量基金业绩波动最常用的指标为标准差。将基金的标准差与同类平均或者大盘指数的标准差相比，就可以看出基金对业绩波动的控制如何。一只业绩波动较大的基金会让投资者承担更大的风险，因此应该拥有更高的回报率补偿风险。

2、*回撤风险

普遍而言，投资者的资金并非一笔完全不需要的资金，那设置亏损预期就十分重要。若在一段期限内基金的历史最差回报超过了亏损预期，意味着当基金未来复现这样的回撤时，面临资金压力投资者将不得不赎回基金，从而造成*的亏损。

海外投资有哪些风险？投资风险这样分散

;     随着金融市场的不断发展，加上信息和经济的全球化，一些投资者除了投资国内的金融产品外，开始考虑是否可以投资于海外市场，那么，海外投资有哪些风险？如何有效分散投资风险？我们一起来看看吧。

海外投资有哪些风险？

1、投资风险

      投资风险是投资者必须要面临的风险，其风险来源于投资标的的价格变动或是投资基金时，基金经理的操作风险。

      前者一般不能规避，只能通过时机进行增减仓，利用波动差降低风险，获得投机预期收益；后者投资者可以通过选择管理专业能力较强的管理者来分散部分经营风险和信用风险。

2、市场风险

      1)汇率风险： 对投资者来说，汇率既有优势就会有相关风，汇率的变化将会影响投资的资产价值。

      2)信息不对称风险：投资市场千变万化，海外市场的变化只会比国内更灵活，意味着投资风险也会加大，加上投资者和做市商以及融资者之间的信息严重不对称，造成风险。

      3)信息滞后风险

      投资海外市场会有信息滞后的风险，海外证券市场更加成熟，稍有不慎，损失就会很大，毕竟海外市场没有涨跌限制、再加上不仅可以买涨还可以买跌，信息把控很重要。

      虽然说投资基金类金融产品会有专业基金管理人，减少这种的风险，但是这也是对基金管理人的能力测试。

      海外投资有哪些风险的相关内容就说这么多，希望大家可以权衡利弊，对投资有所帮助。温馨提示，理财有风险，投资需谨慎。

分散投资是什么?分散投资与集中投资的利弊有哪些?

;     分散投资是什么

分散投资也称为组合投资，是指同时投资在不同的资产类型或不同的证券上。也就是我们俗称的“不要把所有鸡蛋放在一个篮子里”。高预期年化预期收益必然要面对风险。分散投资是站在规避风险这一层面上考虑问题。投资与投机*的不同在于投资经过定量和定性的分析之后选取其中相对*的方案(次优)，而投机相对来说凭运气的成分较大。

分散投资与集中投资的利弊

      在基金产品的持仓结构中，我们往往会发现这样的现象，有的基金经理倾向于分散投资，以行业或个股的均衡配置来抵御市场的系统性风险；而有的基金经理则刚好相反，对于看好的行业或个股习惯予以重注，以博取高于市场平均水平的超额预期年化预期收益。虽然从数据上难以判断何种风格会取得更好的长期回报，但仅从净值水平的波动幅度来看，前者往往会较后者呈现出更高的业绩稳定性。

      根据西方投资理论，分散投资的优点显而易见。资产组合理论表明，证券组合的风险随着组合所包含的证券数量增加而递减，资产间关联性低的多元化证券组合可以有效地降低个别风险。单只股票往往容易受到特定行业政策和基本面的影响，在给定的风险水平下，通过多元化的股票投资，可以在一定程度上降低波动幅度，从而获得稳定的长期回报。事实上，基金组合就是分散投资的典型代表，正是由于个股投资的风险和不确定性较大，投资者才愿意以基金的方式进行投资。

      当然，分散投资也并非无往不利。风险与预期年化预期收益的正相关关系表明，分散投资虽然能够降低风险，但也会相应的拉低预期年化预期收益。此外，每个人的精力毕竟有限，基金经理或研究团队也难以覆盖所有的行业和个股，如果投资在不了解的公司上，则相当于是增加了风险。

      集中投资的代表人物巴菲特认为，“不要把所有鸡蛋放在同一个篮子里是错误的，投资应该像马克.吐温建议的那样，把所有的鸡蛋放在同一个篮子里，然后小心地看好它。”玩过德州扑克的人应该知道，在拿到好牌的时候，就需要下重注。一个德州高手往往在牌不好的时候选择蛰伏，而机会一旦来临，会不惜以“Allin”的方式来提高其回报率。股票投资也是如此，在遇到好的投资标的和价格时，集中投资往往会有更大的机会获得高于市场的预期年化预期收益水平。

      巴菲特将集中投资的精髓简要地概括为，“选择少数几种可以在长期拉锯战中产生高于平均预期年化预期收益的股票，将你的大部分资本集中在这些股票上，不管股市短期升跌，坚持持股，稳中取胜。”因此，虽然这种投资方式有风险过于集中的弊端，但若把握得当，坚守一定的操作纪律，仍然不失为一种理想的投资策略。

分散化投资对风险有什么影响？

分散化投资就是不把所有鸡蛋装在一个篮子里面。这样可以有效地降低风险。有效地减少风险管控。收益也是要把控风险的。均衡自己的资产投资。可以把自己的风险承受能力提高，这样有利于你的资产增值。可以通过投资于以下品种来分散风险；储蓄，基金，国债，保险以及股票等五类基本的投资理财的品种，一些投资者还可以通过持有房地产或者是贵金属来进一步分散风险。

市场中的基金种类

基金分类风险由低到高。

1、货币基金：货币基金是具有高安全性和高流动性等特点的。通常情况，货币基金亏损的可能性会很小，投资者只要选择抗风险力较强的基金公司就可以了，货币基金比较适合稳健保守型的投资者去投资。

2、债券基金：债券基金是以国家债券或企业债等固定预期收益类的债券为投资对象的，是具有随时申赎的特点的，通常，债券基金在短期内会有波动，在长期会稳定增长，比较适合稳健型投资者，较能满足投资者安全性的需求。

3、混合基金：混合基金是可以投资其他基金的所有标的的，因此它的风险等级也是可以调整的，一般会以债券为主，以股票为主的混合基金，或者平衡类的基金。所以投资者可以根据自身的风险偏好选择基金。风险等级为中高风险。

4、指数基金：指数基金是以指数为跟踪对象的，与其他基金相比，它对基金经理的依赖度会较小，由于具有跟踪标的功能，所以其信息透明度更高。一般风险等级为高风险。

5、股票基金：股票基金是在基金投资中风险*的投资基金。由于其投资标的是上市公司的股票，所以波动性较大，所以选择较好的基金管理人是非常重要的，管理人越好，资金配置和投资策略就越好，获利可能就越高。

6、其他基金类型：对冲基金、联接基金和增强基金是在常规基金基础上发展起来的，这些基金都是具有自己的投资优势的，风险等级也不相同，一般需要按照具体情形进行分析。

分析如何应对重产基金的运营管理风险

基金的众多风险及应对方法

1、系统风险：

政策风险（比如贸易战），经济周期波动性风险（牛熊市轮换）等

应对如下

虽然系统风险又叫不可分散风险，但我们依然有应对策略

选择行业分散的基金经理，如果某个行业由于政策变化天降黑锅，或者市场风格轮转，采用行业分散的策略，在风险来临时，完全可以将亏损降到*，少亏就是赚

2、非系统风险：

基金持仓股票对应的企业会有信用风险、经营风险和财务风险等

应对如下

选择均衡持仓的基金经理，由于单个股票仓位不高，即使企业暴雷，损失也不大，从而淡化

3、流动性风险

基金在短期内大规模申购或赎回，基金规模暴涨，基金经理此前没有管理巨额资金的能力

规模暴跌，完全破坏投资计划

应对如下

远离短期内基金规模波动极大的基金经理，从而远离流动性风险

4、管理风险：

基金经理投资水平不能适应市场，基金经理犯错投资者亏钱！

应对

选择多个过往业绩稳定的基金经理，把管理风险降到*（不要过于杞人忧天、心放宽）

大神继续*的概率很大，即使个别基金经理能力下降，也是一个缓慢的过程，不会直接苹果变毒药，多个大神一下子变成傻子概率完全可以忽略

投资中 “不可能三角”理论

三角：安全性（风险） 流动性（时间） 收益性

很多人都曾有一个理想：买一只风险低，短时间内可赎回并获取高收益的基金

理想很美好，现实很骨感，实际上完全不存在同时满足三者的任何理财方式

安全性、流动性、收益性三者不可兼得，必须舍弃一个

1、选择安全性和流动性，舍弃收益性

比如活期存款、各类余额宝、国债等

2、选择安全性和收益性，舍弃流动性

比如前几年的房子

3、选择流动性和收益性，舍弃安全性

比如牛市中的股票和曾经的P2P

这就是投资中的不可能三角，只能选二弃一

如果出现三者都有的产品，妥妥的骗局！小心鸡飞蛋打！

“不可能三角”在基金中的应用

选择收益性和安全性，牺牲流动性

在较长的时间内，通过策略淡化风险，从而获得安全性

这是想获得高收益的*解，不会有其他更好的选

投机取巧总有一天会被市场先生狠狠教训！

*的风险其实是人性，贪婪无止境导致追涨杀跌的人性，投资中如何避免人性的风险，篇幅有限，后面再讲！

不要一直问基金代码，给代码很容易，只给代码不能教会投资者长时间获得高额收益！

后面会陆续讲到具体的基金，欢迎关注！

啥都不想学，赚不了钱，自助者天助之！

免责声明
           本站所有信息均来自互联网搜集
1.与产品相关信息的真实性准确性均由发布单位及个人负责，
2.拒绝任何人以任何形式在本站发表与中华人民共和国法律相抵触的言论
3.请大家仔细辨认！并不代表本站观点,本站对此不承担任何相关法律责任！
4.如果发现本网站有任何文章侵犯你的权益,请立刻联系本站站长[QQ:775191930]，通知给予删除